Saiba as principais notícias do Mercado Hoje 14-04-2026 segundo a equipe de renda variável do Safra Invest: Bolsas em alta. Commodities em baixa. Possível nova rodada de negociações entre EUA e Irã. Prévia de resultados do 1T26: GGBR (+), AURA (+), CMIN (-) e CSNA (-). Dados da Susep: BBSE (-). Dados de tráfego mensal: MOTV (+). Confira!
Fechamento dia anterior
Ibovespa: 198000 (+0,34%)
S&P: 6.886 (+1,02%)
Dólar Futuro: R$5,03 (-0,28%)
Análise Técnica
O Ibovespa apresentou leve alta de 0,34% no último pregão, cotado a 198.000 pontos. O ativo apresenta tendência de alta no curto e médio prazo. A primeira resistência fica em 198.000. Do lado da baixa, o primeiro suporte se encontra na região de 191.500. O próximo fica na faixa de 176.000 pontos.
O Dólar Futuro apresentou queda de 0,28% no último pregão, cotado a 5.019 pontos. O ativo apresenta tendência de baixa no médio prazo e no curto neutra. Do lado da baixa, o primeiro suporte fica na região de 4.990 pontos. Se perder esse patamar, poderá alcançar o suporte seguinte em 4.890. Já do lado da alta, a primeira resistência do contrato fica na região de 5.200 e a segunda em 5.400.
Exterior
Bolsas na Europa e futuros nos EUA negociam em alta acompanhando possível nova rodada de negociações entre Estados Unidos e Irã antes do prazo final para o fim da trégua na próxima semana. Os mercados aguardam dados de PPI de março e as expectativas de consenso de mercado Bloomberg apontam para alta de 1,1% na comparação mensal. JPMorgan, Citi e Wells Fargo divulgam balanço com expectativa de bom desempenho em ações para os dois primeiros. Na China, o dado de balança comercial mostrou desaceleração do crescimento das exportações e alta das importações. O petróleo e o minério de ferro caem.
Doméstico
O IBGE divulgará o volume de serviços de fevereiro, com expectativa de consenso de mercado apontando para expansão de 0,3% no mês
Atualizações do Mercado Hoje 14-04-2026
Transportes
Na última quarta-feira, dia 8 de abril, participamos de uma reunião com Maurício Lima, sócio fundador da Ilos Consulting e a discussão esteve focada nos impactos dos preços do diesel no mercado logístico. O setor logística no Brasil permanece altamente sensível às variações nos preços do diesel, especialmente no longo prazo, devido aos efeitos indiretos sobre inflação e taxas de juros, impactando a atratividade de investimentos e a sustentabilidade financeira de segmentos intensivos em capital. O transporte rodoviário destaca-se pela volatilidade, dada sua exposição ao mercado spot e às distorções causadas pela regulação de preços mínimos de frete, que tem sido aplicada de forma mais rigorosa recentemente, inclusive com monitoramento eletrônico.
Apesar de o mercado buscar alternativas para contornar a regra, isso gera custos adicionais e riscos fiscais, sem resolver o problema estrutural de baixa rentabilidade. A percepção de excesso de oferta de caminhoneiros é ilusória, pois muitos migraram para aplicativos, e a capacidade real do setor é limitada em ciclos de crescimento prolongados. O risco de greve é considerado baixo, já que o piso mínimo é visto positivamente pelos autônomos, levando o governo a priorizar soluções populistas em vez de ajustes estruturais. Esse cenário evidencia as fragilidades do modelo atual de transporte rodoviário no país.
Construtoras
No primeiro trimestre de 2026, Cyrela reportou desempenho operacional resiliente, mesmo diante de uma atividade de lançamentos mais moderada, com um índice de vendas sobre lançamentos (Velocidade de vendas) robusto de 45%. O volume de lançamentos somou R$ 1,7 bilhão, com retração significativa t/t e a/a, mas compensado por vendas de estoque mais fortes, resultando em vendas líquidas de R$ 2,16 bilhões.
O segmento de baixa renda (MCMV) se destacou, mantendo velocidade de vendas elevada de 28%, enquanto os segmentos de média e alta renda registraram desaceleração, especialmente o segmento médio, que caiu para 13,5%. O estoque da Cyrela reduziu para 15 meses de vendas, evidenciando melhora operacional. A Even apresentou resultados neutros, com estabilidade nas perspectivas. O cenário geral reflete resiliência das construtoras, com foco em segmentos populares e ajustes estratégicos diante de um trimestre sazonalmente mais fraco.
Siderurgia e mineração no Mercado Hoje 14-04-2026
No 1T26, o setor de metais e mineração enfrenta desafios sazonais, com destaque para a alta do ouro e desempenho robusto de Gerdau e Aura Minerals. A Vale deve reportar queda de 15% t/t no EBITDA ex-Brumadinho, pressionada por menores embarques e custos mais elevados, enquanto Aura se beneficia do aumento do preço do ouro, resultando em alta de 21% t/t no EBITDA. CSN Mineração tende a apresentar retração de 20% t/t no EBITDA, refletindo menores preços e volumes de minério de ferro.
Gerdau deve registrar crescimento, impulsionada pelo segmento da América do Norte e leve avanço no Brasil, favorecida por custos e despesas reduzidos. Para CSN, a queda nos segmentos de Aço, Mineração e Logística deve superar o desempenho positivo em Cimento e Energia, enquanto Usiminas deve mostrar melhora sequencial em aço, mesmo com recuo em mineração. O cenário reforça a relevância da diversificação operacional e do controle de custos diante da volatilidade das commodities.
Alimentos e bebidas
Na primeira semana de abril, as exportações brasileiras de carne bovina e de frango registraram volumes expressivos, com altas de 31% e 23% m/m, respectivamente, refletindo forte demanda internacional e a busca pelo cumprimento da cota anual chinesa, mesmo diante de incertezas logísticas no Oriente Médio. Os preços médios de exportação apresentaram avanço, especialmente na carne bovina (+4,5% m/m e +21% a/a), enquanto os custos de insumos, como grãos, também subiram, pressionando os spreads das proteínas.
Como resultado, os spreads de carne bovina e de frango recuaram 1% e 2% m/m, respectivamente, e o de suínos caiu 1% m/m, impactado pela queda de 4% m/m nos preços, apesar do leve aumento de volumes. Ainda assim, spreads de frango e suíno permanecem próximos ao topo do intervalo dos últimos cinco anos, cenário favorável para BRF e JBS. Os dados são preliminares e sujeitos a volatilidade mensal.
MBRF no Mercado Hoje 14-04-2026
A MBRF comunicou a expansão do acordo de fornecimento com a SALIC, dobrando o volume de produtos de frango para 600 mil toneladas e incluindo, pela primeira vez, 270 mil toneladas de carne bovina, o que corresponde a 29% e 9% dos volumes totais projetados para 2025, respectivamente. A medida fortalece a atuação da companhia no mercado Halal, reduzindo a volatilidade de volumes e consolidando a parceria estratégica com a SALIC.
Apesar de não representar necessariamente aumento do volume total, pois parte da produção pode ser redirecionada de outros mercados, o acordo garante maior previsibilidade de receitas, abrangendo cerca de 8% do faturamento estimado para 2026. O Oriente Médio atualmente representa 7% da receita consolidada, enquanto os EUA e o Brasil respondem por 44% e 26%, respectivamente. Mantemos visão positiva para o papel, destacando a relevância estratégica do novo acordo.
Seguradoras
A Susep divulgou os dados do setor de seguros referentes a fevereiro de 2026, com impacto negativo para BB Seguridade, principalmente devido à queda sequencial do lucro líquido. Após a volatilidade observada no quarto trimestre, o resultado financeiro da Brasilcap se normalizou, com o lucro retornando a R$ 20 milhões.
Para Caixa Seguridade, estimamos lucro líquido consolidado de R$ 331 milhões, queda de 8% m/m, mas alta de 4% a/a, refletindo receitas mais fracas de taxas de administração de previdência e redução sequencial do resultado financeiro do segmento XS1. Os prêmios de seguro prestamista recuaram 38% a/a e 17% m/m, totalizando R$ 74 milhões, enquanto as captações brutas em previdência somaram R$ 1,857 bilhão, queda de 27% m/m e 19% a/a. No segmento XS3, os prêmios de hipoteca e residencial cresceram 21% a/a, mas houve aumento de 150 pontos-base m/m na sinistralidade. Apesar do avanço anual da receita, o lucro do XS4 caiu 17% a/a, evidenciando desafios operacionais no período.
Motiva
A Motiva apresentou resultados operacionais positivos em março de 2026, com destaque para o crescimento do tráfego comparável em rodovias, que avançou 4,3% a/a, impulsionado principalmente pelo início do pedágio free-flow em RioSP e desempenhos sólidos em SPVias, Rodoanel Oeste e AutoBan. Mesmo sem o efeito do free-flow, o crescimento seria de 2,9% a/a, evidenciando resiliência operacional.
No segmento de mobilidade urbana, o tráfego comparável (excluindo Barcas) cresceu 12,4% a/a, atingindo 70 milhões de passageiros, com forte contribuição das Linhas 8 e 9 e das Linhas 5 e 17 da ViaMobilidade. A companhia mantém uma posição atrativa, negociando com TIR real alavancada de 11,0%, superando em 336 pontos-base os títulos públicos indexados à inflação, o que reforça a recomendação positiva para o papel.
Outras informações do Mercado Hoje 14-04-2026
Commodities
Petróleo apresenta queda (US$ 98,7/b; -0,6%)
Minério de ferro registra queda (US$ 103,4/t; -1,1%)
Agenda do Mercado Hoje 14-04-2026
09:00 Brasil Volume de serviços
09:30 EUA PPI
Empresas
Raízen: Credores da Raízen estão exigindo 90% da empresa em troca de 45% da dívida, acima dos 70% propostos pela companhia, segundo fontes
Petrobras: Conselho da Petrobras aprovou a retomada da construção da planta de fertilizantes UFN-III em Mato Grosso do Sul / Petrobras aprova investimento no projeto SEAP I
Minerva: Cia aprova emissão de R$ 1,5 bi em debêntures
Fale com um Assessor de Investimentos
Para entrar em contato com um assessor de investimentos basta acessar este link e marcar uma reunião para apresentação do trabalho de assessoria de investimentos que é totalmente gratuito.
As informações fornecidas neste conteúdo são exclusivamente para fins informativos e educacionais e não devem ser interpretadas como recomendações de compra ou venda de ações. Recomenda-se que os investidores realizem suas próprias análises ou consultem um profissional qualificado antes de tomar qualquer decisão de investimento.